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中国利率市场化改革最早始于1996年，稳步推进了近20年。随着利率市场化的改革，我国商业银行的利差水平经历了长时间的稳定阶段。自2012年开始，随着利率管制逐步放开，各家银行的利差开始差异化。2015年10月，央行取消对存款利率上限管控，标志着中国利率市场化改革已经基本完成。然而，目前中国商业银行整体仍以传统的存贷款业务为主要利润来源，市场化利率对利息净收入和净利差的冲击越来越大。因此，如何提升净利差水平，减少利息净收入对利润的承压，是中国商业银行面临的巨大挑战和机遇。本论文以J银行A分行为研究对象。相关数据表明，J银行A分行净利差水平正在处于快速下行阶段，市场利率化所带来的利差缩窄也对A分行的利润水平带来较大的冲击。因此，论文首先从A分行净利差水平和利差管理体系来阐述目前净利差管理现状。继而运用数据分析法，比较分析同业竞争对手在计息负债成本率、生息资产收益率等数据的差异。同时，通过问卷调查法，了解掌握了员工对利差的熟悉情况、存贷款业务、利差管理方面的信息。随后总结出目前J银行A分行主要存在存贷款结构不合理、利差管理配套资源不到位、产品销售落后保守等问题，从而影响了利差的扩大。针对如上问题，本论文分别从存款方面、贷款方面、资源配套方面和产品方面提出了J银行A分行的利差管理优化方案。存款方面，可以通过提升外币存款占比、表外理财销售、中长期存款占比和调整客户结构来降低计息负债成本率；贷款方面，可以从个贷、非生息资产和中小企业贷款着手优化贷款结构，以提升生息资产收益率；配套政策方面，可以通过完善绩效考评体系、客户经理激励、队伍建设以支撑A分行利差管理；产品方面，可以通过借鉴互联网模式，通过自主开发和与第三方平台合作进行产品创新，同时通过收入转型来缓解传统业务收入的冲击。
关键词：利率市场化；净利差；业务转型
目录
摘要I
第一章绪论1
1.1研究背景和意义1
1.1.1研究背景1
1.1.2研究意义1
1.2文献综述3
1.2.1国外文献综述3
1.2.2国内文献综述3
1.3研究方法和思路4
1.3.1研究方法6
1.3.2论文基本框架6
第二章J银行A分行净利差管理现状8
2.1中国商业银行净利差管理现状8
2.2J银行A分行概况10
2.3J银行A分行净利差管理现状11
2.3.1J银行A分行净利差概况11
2.3.2J银行A分行净利差管理体系12
2.4本章小结12
第三章J银行A分行利差管理诊断15
3.1J银行A分行利差水平分析15
3.1.1J银行A分行净利差与同业比较分析15
3.1.2竞争对手17
3.1.3计息负债成本率分析18
3.1.4生息资产收益率分析20
3.2J银行A分行利差管理问卷调查22
3.2.1调查问卷的设计22
3.2.2调查问卷的实施22
3.2.3调查结果分析22
3.3J银行A行利差管理存在问题25
3.4本章小结29
第四章J银行A分行利差管理优化方案31
4.1负债方面优化方案31
4.1.1提升低成本负债31
4.1.2优化存款客户结构31
4.1.3降低期限错配程度32
4.2资产方面优化方案32
4.2.1调整个贷产品结构32
4.2.2释放非生息资产额度33
4.2.3加大中小企业贷款33
4.3配套政策方面优化方案33
4.3.1完善考核激励约束动态机制33
4.3.2将利差管理落实到客户经理绩效管理中34
4.3.3强化队伍建设34
4.3.4加大系统及数据支持34
4.4产品方面优化方案35
4.4.1加大产品开发35
4.4.2加快收入转型36
4.5本章小结36
结论37
参考文献
第一章绪论
1.1研究背景和意义
1.1.1研究背景
中国利率市场化改革最早始于1996年，稳步推进了近20年。2015年10月，央行不再对存款利率上限进行管控，这标志着中国的利率市场化改革已经基本完成了。随着利率市场化的改革，我国商业银行的利差主要经历了三个阶段：第一阶段是2000年左右，各家银行的利差水平主要是由央行基准利率决定，差异不大；第二阶段是2012年开始，随着利率管制逐步放开，各家银行利差水平差异化开始显现；第三阶段是2015年随着流动性紧缩，受市场资金供求影响，利差波动逐渐加大。随着利率市场化发展进入快速发展阶段，鉴于商业银行的产品同质化程度较高，利率市场化加剧了传统的资产负债业务领域的价格竞争，造成了负债成本不断抬升，资产收益不断下降，最终导致银行业整体利差收紧。近年来，在经济下行、货币投放量逐步减少，金融监管不断趋严及政府融资模式改革的综合作用下，市场交替出现资金荒和资产荒，且基准利率的市场利率的较大差异给银行业的稳定利差带来了更大的冲击。从整体情况来看，无论是国有银行、股份制银行还是城市商业银行，从2010年以来，净利差水平都是不断呈现逐渐缩窄的趋势。然而，目前中国商业银行整体仍以传统的存贷款业务为主要利润来源，市场化利率对利息净收入和净利差的冲击越来越大。从2017年末14家上市银行的年报数据可以发现，14家上市银行净利息收入合计约为26152.99亿元，占合计营业收入的比例高达70.81%。因此，如何提升净利差水平，减少利息净收入对利润的承压，是中国商业银行面临的巨大挑战和机遇。
1.1.2研究意义
J银行作为国有商业银行，也是股份制银行的代表，近年来利差收窄趋势明显，持续下降，已显著低于国有四大银行，同时也低于表现较为优异的如招商银行、中信银行等股份制银行。虽然近些年，J银行一直在优化收入结构，发展中间业务，减少对利息净收入的依赖，利息净收入占营业收入的比重一直在逐步下降，但是目前J银行仍以利息收入为主要利润增长点，2017年末，J银行利息净收入占比达到65%。因此利差缩窄严重导致了利润增长后劲不足，是最主要的利润压力来源。从下表可以看出，到2017年，J银行的净利差为1.73%，在五大行中处于最低水平，低于表现优异的农业银行55个基点，同时也远低于招商银行70个基点。而从2010-2017年利差水平走势来看，J银行利差水平一直处于同业中较低位置，下滑幅度也是同业平均中最大的。
J银行A分行作为J银行的主要省直分行之一，资产负债规模、利润规模都是在排名在境内分行前列，尤其是利润规模位于系统内第四。2017年J银行A分行营业收入约为50亿元，位于系统内前列。负债及资产规模也在境内分行排名前列。而且，A分行位于经济开放和蓬勃发展的核心地带，市场开发性和利率化程度远远高于其他地区。所以A分行净利差缩窄情况在J银行属于较为严峻。2017年J银行A分行净利差水平为0.85%，较J银行平均净利差低88个基点。利息净收入为20亿元，同比略有下降。可以看出市场利率化对利息净收入和净利差的冲击越来越大，因此如何提升净利差水平，减少利息净收入对利润的承压，是A分行目前面临的一个迫在眉睫的问题。同时，国家正在大力建设以A分行所在的经济区，势必会推动经济的高速发展，经济会更加开发、更加创新、更加国际化。A分行位于利率市场化进程将会更加快速的推进，更应该抓住机遇，不断优化收入结构，净利差也将面临更大的挑战。本论文以J银行A分行为研究对象，希望通过国内外对利率市场化下商业银行净利差影响因素及应对政策的研究结果，结合J银行A分行实际业务发展结构及现状，分析J银行A分行净利差严重缩窄的主要原因及面对利差缩窄、利润驱动不足的应对措施。
1.2文献综述
1.2.1国外文献综述
国外利率市场化的发展远早于国内，同时利率市场化进程完成的也较快，所以对净利差的研究起步也较早，也更为丰富。目前，净利差决定因素的主要理论模型为国外最早发现的两个模型，即做市商模型和银行公司微观模型。1981年，Ho&Saunders构建了做市商模型，是最早研究银行净利差决定因素的学者，该模型认为影响银行净利差水平的因素主要是交易模型，利率波动，市场结构等因素。1989年，Zarruck构建了银行公司微观模型，该模型研究认为银行净利差与银行资本充足率成正相关关系，而运营成本对商业银行的净利差泽存在不确定的关系。目前净利差的研究，大部分都是基于以上两个模型进行的。在这两个模型的基础上，国外学者研究了商业银行微观因素和宏观因素对净利差水平的影响作用。微观因素，包括银行偿债能力、资产负债比率、成本收入比、信用风险、流动风险、多元化程度等。近年来，外国学者利用大量金融自由化的国家商业银行的的样本，实证分析研究可以发现，银行偿债能力越强、资产负债比率越高、客户金融服务成本越低、商业银行的垄断能力越高、营运成本越低，商业银行的净利差水平就越高，这些因素证实了与净利差存在着较强的正相关性，其中最重要的影响因素便是运营成本。而信用风险和流动性风险也会对净利差水平产生显著影响。同时，随着目前商业银行多元化发展，许多国外学者也就非利息收入情况与净利差水平进行了分析，如Jane-RaungLin等学者和Nguye在2102年都通过大量银行样本做了实证分析。通过实证分析发现，总体来说，非利息收入与商业银行的净利差水平由负相关关系调整为了正相关关系。且对于商业银行来说，多样化程度越高的商业银行，净利差水平对风险因素的波动更不敏感，而业务更加集中化的商业银行，净利差水平对银行风险因素的波动更加敏感，可以发现，商业银行是可以通过收入多样化来减少由风险引起的对净利差水平的冲击。
宏观因素，包括金融创新、市场力量、宏观经济政策等。2000年AnthonySaunders通过实证发现，宏观的经济政策对商业银行净利差水平存在积极作用。2007年SantiagoCarbóValverde实证发现，金融创新、市场集中度也会对净利差水平产生显著正相关影响。2016年IIftikhar实证发现，在金融改革的背景下，商业银行的净利差呈反向的相关性作用，净利差水平的下降，进而又会影响银行的净利润。
1.2.2国内文献综述
国内对于商业银行净利差的概念并没有一个标准的说法，主要指的是商业银行利息收入与利息支出之间的差异，同时也是评价商业银行生息资产收益能力和风险定价能力的关键指标，是目前商业银行的主要收入来源。
在中国商业银行的经营管理中，常用净息差（NIM）和净利差（NIS）两个指标来衡量银行利差水平。从目前商业银行的实际情况来看，净利差是指银行的资金来源成本和资金运用收益的差额，是毛利率的概念，而净息差则侧重于资金运用的结果，相当于净资产收益率的概念。由于在中国商业银行经营实践中更注重净息差（NIM）结果运用，因此本论文研究的采用净息差的数据。但是不管净利差还是净息差，从具体的公式中可以发现，都是受资产收益率和计息负债成本率所决定的。
国内学者也大多在国外的做市商模型和银行公司微观模型的基础上，对商业银行的净利差影响因素进行了研究和补充。不同的是，国内学者的研究主要对象是中国商业银行的数据，更贴近中国的国情和金融发展实际。国内学者的许多学者都用大量的国内商业银行数据研究了目前中国利率市场化进程中的中国商业银行净息差水平走势。2016年，彭建刚等人实证发现发现，中国商业银行净利差水平在市场利率化进程中呈倒U型，且目前处于下行阶段。而2018年武佳琪也证实了这个观点。
国内学者对于净利差水平因素的研究在国外学者的基础上也进行了丰富。归纳而言，对于净利差的影响因素研究也可以分为微观因素和宏观因素的研究。
微观因素，一是实证发现运营成本、信贷风险、国际化水平等因素对于商业银行目前的净利差水平有着显著的正相关影响，即运营成本越高，信贷风险越高，国际化水平越高，则商业银行的净利差水平就会越高。因为以上几个因素都会促使商业银行不断去拓展高息的信贷业务，提升资产收益率，同时国际化可以对收入进行丰富，底部国内经济增速下滑对净利差水平的影响。二是实证发现表外业务会影响商业银行、中间业务收入、风险规避程度、成本收入比、流动性风险等对商业银行的净利差水平有着显著的负相关影响。其中，随着商业银行经营多元化的发展，非常多的学者对于中间业务收入进行了研究。中间业务收入与利息收入是一个此消彼长的关系。一方面是表外业务的发展会改变商业银行的战略，最终导致净利差水平的下降，另一方面，中间业务的收入的提升可以抵御利率市场化对传统业务的冲击，寻求新的利润增长点。三是2017年巴曙松研究发现，不同类型的商业银行，净利差的水平也不尽相同。从目前商业银行净利差数据中研究发现大型银行和股份制银行净息差水平以2009年为转折点，呈现了两种不同的趋势，2005年-2009年，大型商业银行的平均存贷利差高于股份制银行，而2010年以后，股份制银行的平均存贷利差高于大型商业银行，并且这一趋势还在不断扩大。导致反转的主要原因是不同类型商业银行在存贷策略方面的选择。
宏观因素，一是实证发现目前的经济不确定性、市场垄断程度、隐含利率支付、宏观经济状况GDP、市场结构、利率调整程度和国家制度质量对商业银行的净利差水平存在显著的正向影响，且经济不确定性起着重要的决定因素。二是实证发现互联网金融、利率灵活性的提升、贷款利率自由化、市场集中程度、制度质量水平，市场货币供给，对商业银行的净利差水平存在显著的负向影响，会导致净利差水平的缩窄。因此可以发现，在目前中国利率市场化不断推进的时期，金融脱媒等影子银行在不断发展，导致商业银行市场垄断程度在逐渐下降，虽然存贷款利率的自由化不断提升，但是市场集中度还是很高，同时我国高的制度质量水平还是处于较低水平，因此净利差水平在不断的下降。但是大量的实证发现，利率市场化对净利差水平是存在正向的的关系，能够推动净利差水平的提升的，因此，在经历了目前商业银行净利差水平不断下滑的阶段以后，随着市场利率化的完成，中国商业银行的净利差水平会继续扩大的。
除了对利差管理影响因素的研究外，国内学者也对国外利率市场化进程中的净利差水平进行了研究，总结经验和不足之处。一是2014年孔立春等人对比国内外商业银行的贷款机制，发现目前中国的商业银行的贷款定价方式存在着随意性特别大，风险与收益不匹配，贷款定价机制僵化，贷款定价业务数据不足，贷款成本管理滞后，缺乏贷款定价机制等许多的问题。二是2015年徐可达通过研究富国银行在市场利率化进程完成的整个过程中净利差一直处于较高水平发现，其主要原因是个人贷款收益率高、债券投资率高、存款付息率低，主要都是依赖于富国银行零售银行的地位。同时，基于其他国家地区利率市场化经验发现，利率市场化对银行净利息收益率的影响是动态的，很大程度取决于银行竞争力的提升和经营发展模式的转变。三是2016年何暑子通过研究美国商业银行应对利率市场化的经验发现，在利率市场化下，关于传统业务所面对的冲击，关键一边要加强对传统业务的管理和应对，及时调整业务结构，净利差可不降反升，另一边也要注重非息收入提升，利用收入多元化来应对风险对冲和维持经营业绩的稳定。面对以上中国的商业银行净利差水平存在着许多的问题和影响因素，国内学者也给出了一些建议。一是2014年孔春丽等人认为，商业银行建立完善的内部资金转移定价体系，信用风险评估体系，运营成本分担体系，贷款定价信息系统平台和科学的贷款定价激励机制。二是2015年张智慧等人认为，商业银行需要提高自身资产负债管理水平，完善利率定价机制，注重发展电子银行业务，加快创新金融产品的研发和应用，拓展国际市场等。从宏观上要循序渐进，可引用“中间产品”作为依托，同时要建立完善的存款保险简直、利率报价机制；从商业银行层面要建立严格的资产负债管理体系，扩大中间业务来缓解存贷款压力，即使转变思路，提高风险管理水平。三是2017年袁庆禄认为，为应对利率市场化，商业银行应积极调整信贷结构保持合理的净利差水平，加快业务转型培育新的利润增长点，构建银行存贷利率定价体系，实施差异化经营。
1.3研究方法和思路
1.3.1研究方法
本文通过研究J银行A分行的利差管理现状，总结出其所存在的问题，并根据问题提出优化方案，目的是要帮助J银行A分行建立更加完善的利差管理体系，提升J银行A分行的利差管理能力，以期改变目前J银行A分行利差不断缩窄的现状，应对市场利率化所带来的冲击，提升J银行A分行利差水平，减轻利润承压，最终能够给J银行A分行净利润带来收益。
在研究方法上，本文主要采用文献调查法、数据分析法、问卷调查法等对J银行A分行的利差管理现状和利差水平进行分析优化。本文通过对国内外相关文献的分析和对J银行A分行的实际利差管理现状的分析，理清了目前J银行A分行利差的管理现状，总结了目前存在的问题，并根据所发现的问题，结合本行的实际情况，借鉴优秀同业的案例，制定了利差管理的优化方案。
1.3.2论文基本框架
论文一共分为四个部分，第一章是绪论，介绍本论文的诊断背景和意义，国内外研究的文献综述，本文的研究思路和方法；第二章，介绍中国商业银行净利差水平情况，J银行A分行的总体概况，并且阐述目前J银行A分行净利差的现状；第三章，通过商业银行业绩数据分析和问卷调查等方法，对J银行A分行净利差管理体系进行诊断分析，并从存款结构、贷款结构、配套资源和产品结构四个方面总结出所存在的问题点；第四章，从存款方面、贷款方面、资源配套方面和产品开发等四个方面，提出了J银行A分行的利差管理优化方案；最后总结本论文的研究结果及未来发展展望。
第二章J银行A分行净利差管理现状
2.1中国商业银行净利差管理现状
中国利率市场化进程的最重要两个节点，一是2013年，央行放开对金融机构贷款利率下限管制，一是2015年，央行放开对金融机构存款利率的上限管制。从下表可以看出，2010年开始到2017年，中国商业银行净利差水平呈现倒U型，这与彭建刚在《利率市场化导致商业银行利差缩窄吗？--来自中国银行业的经验证据》（2016）文中所得出的结论一致。并且，目前正处于净利差的下行阶段。
上图展示了中国商业银行自2010年至2017年的净利差水平。从上图中可以看出,从2010年到2012年，中国商业银银行平均净利差水平是呈上升趋势的，其中2012年到达最高峰2.75%。但是从2012年开始，受到利率市场化进程的加快，存贷款基准利率多次下调等因素的影响，净利差水平逐渐呈现下降趋势。特别是2016年下半年以来，金融市场去杠杆加力，商业银行净利差大幅下滑，导致当年商业银行净利差下跌了32个基点，是近年来最大降幅。至2017年末，上市银行的净利差持续走低，成为历史新低点，已跌至2.1%，较2012年最高峰时下降了65个基点。（数据来源：各银行年报）上表展示了中国14家上市的国有银行及股份制银行2014年至2017年的净利差数据。从上表可以看出，2014年到2017年，五大行及股份制银行净利差均呈下降趋势，其中下降最快的是民生银行，共下降了109个基点；表现较为亮眼的是招商银行和平安银行，净利差一直处于较高水平，且下降幅度较小，仅分别下降21个基点和23个基点。但从整体来看，随着市场利率化的推进，国有行的整体净利差水平降幅低于股份制商业银行，说明市场利率化对国有商业银行的影响程度是会低于股份制商业银行的。这与武佳琪、焦乐高在《利率市场化与商业银行净利差》（2018）文中所得出的结论一致，主要是由于国有银行成立时间相对较早，各项业务都比较成熟，规模也相对稳定，很难有较大的规模的扩张或缩窄，因此对净利差产生的影响较小，同时国有银行作为中国金融业的主力军，与国家和政府有着密切的联系，对于国家出台的政策，国有银行会积极的扶持，如扶持三农、金融供给侧改革等，其资产业务业余大型的国有企业合作十分密切，因此利率定价相对较低且波动较小，净利差收入也相对比较稳定。
从上表中也可以看出，工商银行、建设银行、农业银行和招商银行的净利差水平远远高于其他商业银行，这也与国内外学者实证发现的净利差与商业银行的垄断程度呈正相关关系的结论一致。工商银行、建设银行和农业银行在四大行中资产规模较大，受国家扶持，垄断能力也较强，而招商银行是我国的零售大行，在零售行业的垄断能力也很强，这都导致了以上四家银行的净利差水平会远远高于其他银行。同时值得注意的是，招行银行作为我国的零售大行，在市场利率化进程中的净利差水平一直在所有的上市商业银行中是处于领先地位，这与美国的富国银行作为零售大行在美国利率市场化进程中净利息水平一直处于较高水平的地位有相似之处。因此可以看出，中国和美国的利率市场化进程中有相似的可取之处，零售银行的发展在利率市场化中是拥有一定的优势的。为应对净利差水平的下降，可以考虑发展零售行业，通过提升高收益的个人贷款和低成本的储蓄结算业务以期提升净利差水平。
2.2J银行A分行概况
J银行作为我国历史最悠久的商业银行之一，拥有100多年的历史。它最早成立于18世纪，是我国近代的发钞行之一。上世纪80年代，J银行进行了重新组建，成为了我国第一家的全国型的国有股份制商业银行。J银行目前分别在香港联合交易所和上海证券交易所进行挂牌上市。
J银行A分行作为J银行主要的境内省直分行，在规模贡献度和利润贡献度在系统内一直都是位列前位。J银行A分行成立于上个世纪80年代，位于经济开发与发达的华南地区，是J银行中拥有最多众多的省辖分行机构。本部及辖行共设立200多家家营业网点，机构较为庞大。
除了机构庞大外，J银行A分行还有这完善的产品及服务，为客户在公司、个金、国际、同业业务中提供完善的金融服务。同时，A分行设有自助渠道约1500多台，离行式自助银行50多家，建造了含自助银行、电话银行、网上银行等全方位的网络服务渠道，以期为客户提供最便捷和专业的金融服务。
A分行位于的华南地区一直是中国的的经济大省，经济开放，国内生产总值一直是居全国先列。J银行A分行在全行的贡献度也名列前茅。2018年存款、贷款、利润规模都位于系统内先列水平。但是从市场同业来看，资产总额除了落后于四大行以外，还落后于广发、兴业和招商三个股份制商业银行。可以看出，A分行虽然在J银行系统内属于大行地位，但是A分行在同业地位有待提升。
2.3J银行A分行净利差管理现状
2.3.1J银行A分行净利差概况
图2-22014年-2017年J银行A分行净利差走势图
（数据来源：内部资料）
上图展示了J银行A分行2014年至2017年净利差水平。从上图可以看出，自2014年起，J银行A分行的净利差水平一直呈现下滑趋势。截止2017年，J银行A分行净利差为0.83%，同比下降2个基点，较2014年减少139个基点，主要的原因是J银行A分行的利息净收入减少。
从上表可以看出，从2014年起，J银行A分行利息净收入急剧下降，使营业收入承压，如2017年A分行利息净收入约为20亿元，比2014年减少30亿元，降幅约为60%。而生息资产余额确实呈现稳步上升的趋势，因此利息净收入的下降并不是来源于资产规模的缩减，而是主要来源于资产收益率的下降和负债成本率的上升。J银行A分行2017年生息资产平均利率为4.49%，在系统机构内位于倒数的水平，而计息负债平均利率为2.26%，在系统内也位于中下的水平。可以看出资产利率和负债利率均处于不利地位，主要是因为A分行市场化程度较其他地方更高，金融业竞争激烈。因此市场利率化所带来的利差缩窄对J银行A分行目前的利润水平带来了较大的冲击。如何确保利差的稳定和确保利润的增长后劲是当前A分行临的一个重大的问题。
2.3.2J银行A分行净利差管理体系
1、组织管理
J银行的整体利差管理体系是一个自上而下的管理体系。各类产品的总的决策权和定价权都在总行层面，由总行设定指导价格和最低价格。在总行层面，该指标的具体归口管理部门为总行资产负债管理部，由总行的资产负债部门对净利差、存贷款产品的利率和额度进行统一的管理，并且对净利差指标进行考核。协管部门为公司部、个金部、普惠部、国际部等各业务部门，协助资产负债部门对产品的利率和额度进行向下的传导了分配。从总行下到各个分行也是如此结构。A分行的利差管理主管部门也是省分行资产负债部，除了对产品进行统一的管理以外，还负责指导及审批各经营单位存贷款产品利率和额度，而各分行的业务支撑部门，如公司部、个金部、同业部、投行部、国际部、普惠部等为协管部门，协助资产负债部做好利率管理和定价指导，以及定价初审。
2、内部资金转移定价机制
J银行实行内部资金转移定价（FundsTransferPricing，简称FTP），内部资金管理模式为FTP价格下的资金全额转移，大部分产品的利率风险都集中到总行实行统一管理，主要归口管理部门也是总行资产负债部门。J银行的FTP计价产品几乎包含了所有资产负债表上的主要业务，主要的定价方法为期限定价法，根据不同业务的期限特性、利率类型和支付方式等主笔确定存、贷款等相关业务的FTP价格。总行定期公布各项产品的FTP价格，并根据市场走势进行定期调整。而A分行则是根据总行所下达的FTP价格来进行指导和传达，分行的FTP价格的归口管理部门也为省分行的资产负债部。省行对总行的FTP价格仅有执行的权利，没有反馈和调整机制。
3、价格制定
目前J银行的定价审批除突破利率底线的特殊情况以外，在一定额度内的定价审批权限均已下放至各分行。在A分行，经营单位在对存贷款业务定价的时候，以J银行的挂牌利率（约为基准利率上浮30%）作为参考价格，存款业务及个人贷款业务由经营单位自行在各自权限中制定价格，如突破权限，则需上报省行业务部门及资负部进行审批，而对公贷款业务则需逐笔上报省行公司部及省行资产负债部进行审批。同时省行的资产负债部会根据客户的价格以及综合贡献度进行排序，来进行额度的分配以及利率的审批。如个人房贷利率为基准利率上浮10%，如定价为基准上浮8%以上，则可有各支行进行审批，如上浮8%以下，则需提交省行个金部与资负部进行审批。
4、预算利差考核
J银行的利润考核，为存量+增量预算利差考核法。年初根据市场情况制定各经营单位的存、贷款业务平均增量预算利差，根据增量存、贷款业务规模下达增量利润计划。利差为各业务实际利率与FTP之差，而期末考核则为各分行实际利差与预算利差之差，在存量利差不变的情况下，如分行实际利差大于预算利差，则达成计划，反之，则亏损计划。A分行对于下属机构的考核也是按照存量＋增量的预算利差考核法，因此，该种模式下的预算利差考核就需要经营单位对于业务的营销需一笔笔对照预算利差，以此来控制存贷款利率。
5、利差考核
J银行A分行绩效考核体系分为5个板块，即效益板块、风险板块、合规板块、转型发展板块和社会责任板块。而利差管理属于效益板块。在从利润方面通过制定预算价差来调控经营单位的存贷利差以外，在A分行的绩效考核体系中还一直都会单独设置经营单位的存贷利差考核指标，且指标权重占比较大，并且权重还在逐年上升，以体现对存贷利差指标的管控力度。以J银行A分行的绩效考核体系为例，存贷利差指标的考核口径为本外币口径的贷款平均收益率-各项存款平均成本率，可达利润指标权重的一半，且超过了非利息净收入指标权重。主要考核内容为各经营单位存贷款利差的期末值得排序情况，以及经营单位期末的存贷利差较上年的变化值，将变化值与A分行所设定的各经营单位的目标值进行对比，通过对期末值和变化值的完成情况进行赋分。除了对存贷利差指标的直接考核外，还在负债指标中对高成本存款进行打折处理，即根据各经营单位的高成本规模进行统计，对于超过经营单位容忍程度的高成本部分，不计入存款增量规模指标中。另外，也会根据经营单位比上年的高成本亏损情况进行加扣分，如果经营单位较上年亏损情况下降即可加分，较上年亏损情况上升则需要扣分。
2.4本章小结
本章开篇介绍了目前中国商业银行的净利差现状。从目前中国商业银行净利差现状可以看出，随着中国利率市场化的推进，净利差水平呈现倒U型，且目前处于下行阶段。同时对J银行A分行的概况，J银行A分行的净利差水平处于同业中较为落后的情况，且净利差在不断的下降。并且从组织管理、内部资金转移定价机制、价格制定、预算利差考核和利差考核五个方面，阐述了目前J银行A分行目前的利差管理机制。以上的现状阐述均为后续的诊断分析、问题总结及优化方案的制定提供了信息基础。
